đ El iÌndice VIX = IÌndice del Miedođ±
đ El indice VIX , mide la volatilidad impliÌcita de las opciones abiertas con vencimiento a 30 diÌas sobre el S&P 500 . Es decir, actuÌa como un punto de referencia para medir las expectativas sobre la futura volatilidad del mercado de valores. Y a nivel mundial, es una de las medidas de volatilidad maÌs reconocidas, ampliamente informada por los medios financieros y seguida de cerca por una variedad de participantes del mercado como un indicador diario del mercado.
đ El S&P 500 VIX tiene una propensioÌn a crecer en entornos de mercado bajista y caer o permanecer estable en entornos alcistas.
Esto sucede debido a la tendencia alcista a largo plazo del mercado de valores y al hecho de que el VIX se calcula utilizando la volatilidad impliÌcita.
La volatilidad impliÌcita aumenta cuando hay una fuerte demanda de opciones, y esto suele suceder durante las disminuciones en la cotizacioÌn del S&P 500 , ya que los participantes del mercado (que son agresivos en forma colectiva) se apresuran a comprar proteccioÌn (opciones de venta) para sus carteras.
Cuando el S&P 500 se recupera, vemos que la demanda de proteccioÌn se disipa y, como resultado, una disminucioÌn en el VIX . đ
đ Es decir, en otras palabras, cuando el iÌndice del VIX tiende a subir, crecer o hacer un repunte con sus picos caracteriÌsticos representan el sentimiento y las expectativas de los inversores con respecto al iÌndice SP500 . En estos casos, las subidas significan miedo y las bajadas confianza.
đđ Estos argumentos se pueden observar y analizar claramente con una simple comparacioÌn del iÌndice VIX con el SP500 , como ejemplo maÌs visible e interpretativo es el inicio de la pandeÌmia y consigo el inicio de la crisis del Covid, donde podemos ver como el miedo colpaso los mercados, llegando a niveles del 2008 con el desplome de los mercados. (unos 90 puntos). đ±
đ TambieÌn, tienes que conocer que existe una correlacioÌn negativa entre la volatilidad y los retornos, donde se podriÌa explicar que las caiÌdas de los mercados son maÌs raÌpidas que las recuperaciones. Esto es debido a que los movimientos iniciados por el miedo son maÌs violentos que los que estaÌn basados en la confianza.
â A diÌa de hoy, el VIX (iÌndice del miedo) ha augmentado mĂĄs de un 100% en tan solo unos meses... indicador que existe miedo e incertidumbre en los mercados, y eso se refleja con las bajadas de mĂĄs del 15% desde inicio de año.
đ El indice VIX , mide la volatilidad impliÌcita de las opciones abiertas con vencimiento a 30 diÌas sobre el S&P 500 . Es decir, actuÌa como un punto de referencia para medir las expectativas sobre la futura volatilidad del mercado de valores. Y a nivel mundial, es una de las medidas de volatilidad maÌs reconocidas, ampliamente informada por los medios financieros y seguida de cerca por una variedad de participantes del mercado como un indicador diario del mercado.
đ El S&P 500 VIX tiene una propensioÌn a crecer en entornos de mercado bajista y caer o permanecer estable en entornos alcistas.
Esto sucede debido a la tendencia alcista a largo plazo del mercado de valores y al hecho de que el VIX se calcula utilizando la volatilidad impliÌcita.
La volatilidad impliÌcita aumenta cuando hay una fuerte demanda de opciones, y esto suele suceder durante las disminuciones en la cotizacioÌn del S&P 500 , ya que los participantes del mercado (que son agresivos en forma colectiva) se apresuran a comprar proteccioÌn (opciones de venta) para sus carteras.
Cuando el S&P 500 se recupera, vemos que la demanda de proteccioÌn se disipa y, como resultado, una disminucioÌn en el VIX . đ
đ Es decir, en otras palabras, cuando el iÌndice del VIX tiende a subir, crecer o hacer un repunte con sus picos caracteriÌsticos representan el sentimiento y las expectativas de los inversores con respecto al iÌndice SP500 . En estos casos, las subidas significan miedo y las bajadas confianza.
đđ Estos argumentos se pueden observar y analizar claramente con una simple comparacioÌn del iÌndice VIX con el SP500 , como ejemplo maÌs visible e interpretativo es el inicio de la pandeÌmia y consigo el inicio de la crisis del Covid, donde podemos ver como el miedo colpaso los mercados, llegando a niveles del 2008 con el desplome de los mercados. (unos 90 puntos). đ±
đ TambieÌn, tienes que conocer que existe una correlacioÌn negativa entre la volatilidad y los retornos, donde se podriÌa explicar que las caiÌdas de los mercados son maÌs raÌpidas que las recuperaciones. Esto es debido a que los movimientos iniciados por el miedo son maÌs violentos que los que estaÌn basados en la confianza.
â A diÌa de hoy, el VIX (iÌndice del miedo) ha augmentado mĂĄs de un 100% en tan solo unos meses... indicador que existe miedo e incertidumbre en los mercados, y eso se refleja con las bajadas de mĂĄs del 15% desde inicio de año.