Head and Shoulders-mönstret är ett exakt vändpunktsmönster som kan användas för att komma in i en baisseposition efter en haussestark trend. Den består av 3 toppar med högre högstapunkt i mitten, kallad huvudet. Linjen som förbinder de två dalarna är halsen. Höjden på den sista toppen kan vara högre än den första, men inte högre än huvudet. Med andra ord har priset försökt skapa en högre högstapunkt, men misslyckats. Ju närmare de 2 yttre topparna är till samma pris desto mer exakt är mönstret.
Om priset bryter halslinjen och stänger under den, har mönstret blivit klart. Försiktiga handlare kan söka ytterligare bekräftelse. Målet kan beräknas genom att mäta mönstrets höjd (från halsen till huvudet) och projicera detta nedåt. Vanliga stoppnivåer ligger ovanför halsen eller över höger axel. Inverse Head and Shoulders är den uppåtgående versionen av detta mönster som kan bildas efter en nedåtgående trend. TradingView har ett smart ritverktyg som tillåter användare att visuellt identifiera detta mönster på ett diagram.
